Райффайзенбанк и УК «Райффайзен-капитал» представляют новую инвестиционную стратегию

В этом сезоне модно быть консервативным инвестором! Постоянные колебания курсов валют вынуждают задумываться о том, как сохранить сбережения в этих условиях. При том, что ситуация на фондовом рынке тоже достаточно волатильная. Разумный выбор — влиться в ряды консервативных инвесторов. Одним из основных инструментов по праву может стать депозит, лучше мультивалютный. Но и про инвестиционную составляющую забывать нельзя.

Управляющая компания «Райффайзен Капитал» предлагает в качестве решения сбалансированную стратегию, которая защищает средства при любых колебаниях на валютном рынке. Именно эту стратегию реализует ОПИФ смешанных инвестиций «Райффайзен — Сбалансированный» под управлением УК «Райффайзен Капитал». Секрет стратегии в том, что активы распределяются примерно поровну между рублевыми и валютными инструментами, а также между рисковыми и консервативными. Большая часть рублевых активов — государственные и корпоративные облигации, доля российских акций составляет около 15% (на 31.05.2015). Валютная часть в основном представлена долларовыми активами — инструментами с фиксированной доходностью заемщиков с высоким кредитным рейтингом. Среднегодовая доходность стратегии за последние три года составила около 15%.

Преимущество фонда «Райффайзен — Сбалансированный» еще и в том, что высокая диверсификация активов дает возможность инвестировать в любой момент независимо от текущей ситуации на рынке. Впрочем, сейчас, когда курс рубля опустился к среднегодовому уровню, валютные инвестиции вновь могут стать интересными.

Специалисты УК рекомендуют инвестировать в ПИФы на срок от года. Минимальная сумма при первоначальной покупке паев — 15 000 руб., а для владельцев паев — всего 3000 руб.

Для наиболее консервативных инвесторов также есть альтернатива — сбалансированный по валютному признаку портфель из рублевых и долларовых облигаций. Это достигается за счет покупки паев двух фондов — ОПИФ «Райффайзен — Облигации» и ОПИФ фондов «Райффайзен — Долговые рынки развитых стран». Тем более, что в конце мая УК «Райффайзен Капитал» изменила ETF, который входит в портфель валютного фонда.

На фоне изменения конъюнктуры западных облигаций был выбран iShares 1-3 Year Credit Bond ETF, в состав которого входят в основном долговые бумаги со сроком погашения до года, что значительно снижает волатильность стоимости пая. Кроме того, в этом ETF более высокая по сравнению с предыдущей структурой доля европейских компаний (около 40%), чей кредитный профиль наименее чувствителен к ожидаемому повышению процентных ставок в США. При этом основной плюс фонда — консервативная защита сбережений на случай девальвации рубля — остался неизменным.

Российские облигации сейчас торгуются на рынке с доходностью на уровне 10-12% годовых. Так что на годовом интервале консервативный портфель сейчас вполне способен обыграть по доходности не только депозиты, но и акции, учитывая свою гораздо более спокойную динамику.